Huizenkopers waarderen $ 20 biljoen aan home equity, waardoor de vraag naar home equity kredietlijnen en home equity-leningen toeneemt.
Volgens CoreLogic groeide de HELOC-activiteit vanaf de eerste helft van 2007 tot het hoogste niveau in de eerste twee kwartalen van 2022.
In die periode creëerden kredietverstrekkers meer dan 807.000 nieuwe HELOC’s, goed voor in totaal bijna $ 131 biljoen. HELOC-nummers en -bedragen stegen in 2022 met 30% op jaarbasis.
Ondertussen schommelden de hypotheekrentes dit jaar rond de 3% tot 7%, samen met de hoge huizenprijzen om het aantal mensen dat op zoek was naar een hypotheek dit jaar aanzienlijk te verminderen.
Hypotheekaanvragen, na een record van $ 4,4 biljoen in 2021, zullen naar verwachting dalen tot $ 1,52 biljoen in 2022, volgens de laatste voorspelling van Fannie Mae.
De huizenprijzen stegen in de gloeiend hete pandemische markt, en het eigen vermogen steeg tot $ 20 biljoen, een stijging van $ 16 biljoen in 2021 en $ 12 biljoen in 2012, volgens een onderzoek van TransUnion.
Dit is zowel goed als slecht voor de woningbouw, zegt Jeff Taylor, oprichter en directeur van MphasisDigital Risk en bestuurslid van de Mortgage Bankers Association.
“Huiseigenaren die erover dachten hun eerste huis te verkopen en te upgraden, zijn nu stevig verankerd omdat ze geen 3% rente willen verlaten voor 7%, en hun eigen vermogen gebruiken om het geld terug te betalen om te renoveren of aan hun huis toe te voegen . ze hebben het nodig”, zegt hij. “Het goede nieuws vanuit het oogpunt van ontstaan is dat veel kredietverstrekkers en banken snel hebben kunnen overschakelen op HELOC-producten en mensen aan het werk hebben kunnen houden.”
Huizenmarkt:Huizenverkopen zijn voor de vierde maand op rij gedaald
Met een HELOC kunnen huiseigenaren tot 85% van de waarde van het huis lenen, terugbetalen en indien nodig weer afsluiten.
Tot nu toe heeft Seattle in 2022 het hoogste aantal goedgekeurde HELOC’s met bijna $ 610 miljoen, een stijging van 63% ten opzichte van 2021. Los Angeles volgde met $606 miljoen, terwijl Phoenix derde werd met $504 miljoen.
“Over het algemeen behoren de markten met een hogere stijging van de huizenprijzen in de afgelopen twee jaar tot de markten met de meeste HELOC-activiteit en groei. In deze gebieden is het eigen vermogen hoger dan het nationale gemiddelde”, zegt Archana Pradhan, CoreLogic Chief Economist. vertelde hij USA TODAY.
Hoeveel is het eigen vermogen gegroeid?
Uit de analyse van CoreLogic blijkt dat Amerikaanse huiseigenaren met hypotheken (ongeveer 63% van alle eigendommen) sinds het tweede kwartaal van 2021 in totaal met meer dan $ 3,6 biljoen zijn gestegen, een winst van 27,8% op jaarbasis.
HELOC en woningkrediet?
Met zowel HELOC’s als kredietlijnen voor eigen vermogen kunt u lenen tegen het eigen vermogen dat in uw huis is opgebouwd.
Terwijl leningen met eigen vermogen u een bedrag bieden om in vaste termijnen terug te betalen over een vooraf bepaalde periode, is een HELOC een doorlopende kredietlijn. Tijdens de trekkingsperiode kun je lenen tot een bepaalde kredietlimiet die is ingesteld door de kredietverstrekker, die weer beschikbaar komt wanneer je het geleende bedrag terugbetaalt.
Wat is er nodig om een HELOC te hebben?
Veel hypotheekverstrekkers eisen een minimale kredietscore van meer dan 650, zegt Michele Raneri, vice-president van Financial Services Research and Consulting bij TransUnion.
Lenders eisen ook dat leners ongeveer 20% eigen vermogen in hun huis hebben, zegt hij.
“Ze moeten minimaal 20% van hun eigen vermogen beschikbaar hebben als ze geen andere hypotheek hebben.”
Banken doen doorgaans niet minder dan $ 10.000 op een kredietlijn voor eigen vermogen, zei hij.
Noodzaak van een HELOC of woningkrediet?
“HELOC’s en home equity-leningen zijn tegenwoordig belangrijk omdat ze op het juiste moment de juiste tool zijn voor consumenten”, zegt Ranieri.
Met een uitbetalingsherfinanciering herfinancier je het hele huis, dus gezien de hogere rentetarieven is een huiseigendomslijn of -lening logisch omdat je hiermee precies het deel van je eigen vermogen kunt verwijderen dat je nodig hebt, zegt Rane.
“En hoewel de rentevoet misschien hoger is dan je hypotheek, financier je dat deel alleen met een groter bedrag”, zegt hij.
Waar moeten mensen op letten bij het afsluiten van een woonkrediet?
Aangezien huizenkopers hun huis als onderpand gebruiken, moeten degenen die een lening overwegen, weten hoe ze het zullen terugbetalen.
“Als ze betalen, moeten ze weten dat ze het inkomen hebben om te kunnen betalen”, zegt Ranieri. “En ze moeten ervoor zorgen dat ze winkelen voor de beste prijzen.”
“Ik denk dat er een beetje een stigma of bezorgdheid is die mensen hebben vanwege de Grote Recessie, omdat er veel wanbetalingen waren op het gebied van woningkredieten”, zegt Ranieri.
Maar deze keer moeten strenge normen voor hypotheekpromotie dat beschermen, meent hij.
Zijn er goede en slechte toepassingen van een woonkrediet?
“Dit is een goed moment om een home equity-rekening te openen, maar zorg ervoor dat ze een duidelijk beeld hebben van waar ze het voor willen gebruiken en het geld”, zegt Taylor. “Er zijn toepassingen van HELOC’s die logisch zijn en die de lener in een slechtere positie kunnen brengen.”
Hoewel het beste gebruik van HELOC’s is voor herinvestering van huizen, om de waarde van het huis te behouden of zelfs te verbeteren, zijn zaken als toevoegingen, renovaties en grote reparaties een goed gebruik van een HELOC.
Veel leners kiezen ervoor om de HELOC te gebruiken als een hulpmiddel voor schuldconsolidatie. HELOC-tarieven zijn aanpasbaar op basis van marktomstandigheden, maar zijn doorgaans lager dan de tarieven voor creditcards, sommige autoleningen en studieleningen.
Hoe lager de rente, hoe meer geldleners elke maand kunnen opnemen om het saldo af te betalen of voor andere financiële doeleinden te gebruiken.
De problemen beginnen wanneer leners HELOC’s zoals een creditcard te veel gebruiken om levensstijlkosten te financieren en opnieuw te investeren in activawaarde.
“Waar ik voorzichtig mee ben, is dat als mensen het mee naar huis nemen en op vakantie gaan of een nieuwe auto kopen, wat heb je dan?”
Swapna Venugopal Ramaswamy is de huisvestings- en economiecorrespondent van USA TODAY. U kunt ons volgen op Twitter @SwapnaVenugopal en u hier abonneren op onze Daily Money-nieuwsbrief.